交银持续成长主题混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005001.OF 一级类型：全市场二级类型：港股灵活仓位基金经理：何帅

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	29.68%（100.00%）	36.93%（100.00%）	-15.10%（92.94%）	29.53%（29.02%）	1.25（99.80%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	2.80%（70.20%）	104.93%（70.20%）	-0.91%（92.16%）	12.83%（88.63%）	8.18（76.68%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	0.85%（78.43%）	10.37%（78.43%）	-2.55%（97.65%）	11.18%（94.31%）	0.93（80.67%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	6.23%（99.02%）	27.00%（99.02%）	-8.13%（90.59%）	20.10%（57.25%）	1.34（98.82%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	7.47%（100.00%）	15.57%（100.00%）	-15.10%（84.51%）	32.36%（31.37%）	0.48（99.80%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	20.87%（99.61%）	20.87%（99.61%）	-15.10%（93.53%）	27.30%（31.96%）	0.76（99.80%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	91.03%（99.78%）	38.21%（99.78%）	-15.10%（94.31%）	24.80%（35.10%）	1.54（99.78%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	61.00%（95.52%）	17.32%（95.52%）	-30.28%（48.82%）	24.03%（37.25%）	0.72（94.53%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	23.00%（88.83%）	23.00%（88.83%）	-13.60%（57.00%）	17.21%（60.59%）	1.34（91.06%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-11.09%（84.69%）	-11.09%（84.69%）	-25.21%（64.01%）	25.14%（26.10%）	-0.44（85.67%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-29.44%（2.75%）	-29.44%（2.75%）	-38.51%（1.93%）	19.74%（11.33%）	-1.49（9.89%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-2.79%（18.55%）	-2.79%（18.55%）	-19.61%（35.84%）	20.97%（49.56%）	-0.13（18.55%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	43.17%（85.40%）	43.17%（85.40%）	-14.72%（43.73%）	21.93%（34.12%）	1.97（87.17%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港创新药	19.48	23.04	5.64	10.02
香港互联网	13.67	6.72	14.29	11.8
电网设备	4.34	0.01	5.07	0.0
创新药	0.54	16.57	9.95	9.86
白酒	8.82	25.17	14.88	0.0
全国性银行	0.0	0.0	0.0	3.27
光通信	0.0	0.0	17.51	8.42
电池环节	0.33	0.0	0.0	0.0
计算机设备	8.82	0.0	4.76	2.96
半导体设计	4.33	0.0	4.77	0.0
消费电子	6.02	0.0	0.0	0.0
服务器	9.45	0.0	0.0	0.0
航空航天兵装	0.0	0.0	0.0	0.0
工业金属	0.0	0.0	0.0	6.31
区域性银行	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
603259.SH	药明康德	9.86	医药	连续重仓3期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
0700.HK	腾讯控股	8.18	香港科技	连续重仓7期	-10.19	-28.38	14.86	3.06
300308.SZ	中际旭创	7.28	通信	连续重仓2期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
1801.HK	信达生物	5.29	香港医药	连续重仓7期	4.52	5.47	153.62	6.46
601168.SH	西部矿业	4.67	有色金属		15.25	-16.73	14.63	3.26	86.86	45.29	15.07	6.23
9988.HK	阿里巴巴-W	3.61	香港科技	连续重仓6期	5.33	-28.38	15.2	1.47
601939.SH	建设银行	3.27	银行		19.73	16.96	7.37	0.71	3.92	2.52	2.5	1.97
601138.SH	工业富联	2.96	计算机	连续重仓2期	-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
2269.HK	药明生物	2.75	香港医药		32.37	5.47	26.38	2.74
600066.SH	宇通客车	2.25	汽车		4.55	-8.77	10.87	5.03	25.32	13.23	7.95	5.98
601156.SH	东航物流	2.04	交通运输		15.62	4.96	9.4	1.27	4.39	2.34	8.44	4.57
6990.HK	科伦博泰生物	1.98	香港医药		5.55	5.47	-240.52	18.88
601899.SH	紫金矿业	1.51	有色金属		15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
0941.HK	中国移动	1.47	香港科技		4.94	-28.38	10.88	1.04
300502.SZ	新易盛	1.14	通信	连续重仓2期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
600166.SH	福田汽车	1.01	汽车		-14.09	-8.77	16.12	1.43	236.7	121.38	48.72	32.51
2689.HK	玖龙纸业	0.76	香港制造		-30.82	-21.31	8.88	0.62
3808.HK	中国重汽	0.5	香港制造		-11.45	-21.31	13.69	2.14
2097.HK	蜜雪集团	0.49	香港消费		-25.8	0.01	13.32	3.21
688795.SH		0.31	电子		-46.38	-41.11		29.23

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	61.86	-0.64
交易收益		-4.68
香港科技	13.26	0.59	4.43	-19.21
香港医药	10.02	2.44	24.31	12.97
医药	9.86	2.68	27.15	8.34
通信	8.42	-3.28	-38.96	-33.35
有色金属	6.31	1.92	30.49	-8.41
银行	3.27	0.53	16.34	16.76
汽车	3.27	-0.01	-0.39	-5.86
计算机	2.96	-0.63	-21.39	-13.46
交通运输	2.04	0.41	20.02	9.37
香港制造	1.26	-0.19	-15.41	-10.27
电子	0.63	-0.29	-46.38	-35.72
香港消费	0.49	-0.11	-23.48	3.32
机械	0.04	-0.0	-12.2	-19.0
消费者服务	0.02	0.0	3.01	10.09
基础化工	0.01	-0.0	-27.53	-18.2
电力设备及新能源	0.0	-0.0	-15.63	-21.5
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化