富国新活力灵活配置混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：004604.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：吴栋栋

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-20.30%（48.79%）	-24.00%（48.79%）	-42.75%（39.45%）	47.54%（5.88%）	-0.50（66.09%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-5.43%（21.11%）	-76.61%（21.11%）	-12.09%（14.19%）	80.80%（3.11%）	-0.95（42.56%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-13.33%（24.22%）	-81.17%（24.22%）	-19.44%（18.34%）	61.61%（9.00%）	-1.32（66.78%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-5.76%（78.89%）	-20.90%（78.89%）	-31.60%（25.95%）	53.11%（4.84%）	-0.39（83.39%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-34.20%（36.68%）	-56.86%（36.68%）	-42.75%（33.22%）	54.50%（6.57%）	-1.04（76.47%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-13.59%（64.36%）	-13.59%（64.36%）	-42.75%（39.79%）	44.75%（7.27%）	-0.30（73.01%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	18.68%（64.41%）	8.94%（64.41%）	-42.75%（40.14%）	38.51%（11.07%）	0.23（56.58%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	38.66%（84.01%）	11.59%（84.01%）	-42.75%（40.48%）	36.18%（11.76%）	0.32（74.72%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	19.16%（47.27%）	19.16%（47.27%）	-14.42%（68.25%）	20.54%（67.77%）	0.93（53.33%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-17.79%（72.04%）	-17.79%（72.04%）	-26.49%（77.02%）	21.18%（78.23%）	-0.84（45.97%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-15.24%（60.08%）	-15.24%（60.08%）	-24.25%（65.57%）	14.17%（83.88%）	-1.08（48.39%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	17.97%（94.87%）	17.97%（94.87%）	-22.36%（49.82%）	32.81%（25.27%）	0.55（90.11%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	49.16%（72.60%）	49.16%（72.60%）	-24.05%（14.88%）	30.56%（24.57%）	1.61（59.43%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电网设备	7.66	8.01	12.47	15.7
通用设备	13.67	7.36	10.88	9.68
汽车智能化	5.49	5.55	6.7	0.0
电池环节	9.52	8.07	8.18	9.66
自动化设备	5.09	6.4	0.0	0.0
电子化学品	0.0	7.75	9.82	16.81
光通信	6.51	9.81	4.64	0.0
消费电子	5.49	5.15	5.75	7.22
其他专用设备	4.03	0.0	0.0	0.0
通信设备	8.39	0.0	0.0	0.0
塑料	5.74	6.5	6.28	0.82
纺织制造	3.08	5.5	5.14	5.56
工程机械	0.0	0.0	0.0	0.0
光伏	3.95	0.69	0.88	0.0
教育营销	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688392.SH	骄成超声	9.66	机械	连续重仓5期	-47.61	-22.85	182.31	14.34	17.17	64.97	40.0	30.65
301489.SZ	思泉新材	9.42	电子	连续重仓3期	-46.67	-41.11	269.42	17.19	5.5	323.24	140.91	71.99
688359.SH	三孚新科	7.39	基础化工		-59.71	-26.22		31.19	50.39	488.94	86.57	60.96
301326.SZ	捷邦科技	7.22	电子	连续重仓4期	-46.09	-41.11		8.21	-7.27	377.96	147.07	82.31
688611.SH	杭州柯林	6.27	电力设备及新能源	连续重仓2期	-13.79	-28.69		12.7	-172.61	189.9	30.92	15.58
603130.SH	云中马	5.56	纺织服装	连续重仓4期	-6.63	-1.91	52.87	4.09	28.58	17.84	34.05	25.07
300604.SZ	长川科技	4.51	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
688226.SH	威腾电气	4.44	电力设备及新能源		-44.43	-28.69	348.47	4.2	-3.33	335.31	126.11	83.65
300567.SZ	精测电子	4.17	机械		-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
603992.SH	松霖科技	3.87	轻工制造	连续重仓3期	-32.06	-7.89	56.21	4.05	-16.1	31.89	19.8	13.49
688785.SH		3.63	电子		-41.24	-41.11	339.95	15.05
688610.SH	埃科光电	3.62	电子		-58.67	-41.11	228.03	11.54	170.36	119.95	89.63	60.45
300870.SZ	欧陆通	3.57	电子		-63.72	-41.11	290.1	20.49	-62.46	58.42	38.33	21.12
603901.SH	永创智能	3.5	机械	连续重仓3期	-10.84	-22.85	37.35	1.84	605.16	236.67	70.29	51.67
688652.SH	京仪装备	2.98	电子		-41.25	-41.11	212.18	14.96	-8.2	84.33	41.33	32.57
605118.SH	力鼎光电	2.15	电子		-18.76	-41.11	52.44	9.61	36.2	30.54	28.65	21.67
300408.SZ	三环集团	1.97	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
002943.SZ	宇晶股份	1.89	机械	连续重仓3期	-47.21	-22.85	355.25	13.64	82.67
300731.SZ	科创新源	1.85	基础化工	连续重仓3期	-40.03	-26.22	459.13	16.87	-52.48	297.8	161.64	87.59
688551.SH	科威尔	1.01	电力设备及新能源		-56.08	-28.69	150.61	5.89	25.69	119.51	53.38	38.67

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.81	-29.02
交易收益		2.75
电子	40.98	-15.87	-38.73	-35.72
机械	19.26	-6.61	-34.32	-19.0
电力设备及新能源	11.75	-2.88	-24.49	-21.5
基础化工	10.06	-4.18	-41.6	-18.2
纺织服装	5.56	-0.41	-7.31	3.31
轻工制造	3.87	-1.56	-40.41	-1.11
汽车	0.9	-0.23	-26.02	-5.86
计算机	0.39	-0.01	-3.44	-13.46
医药	0.03	-0.01	-25.28	8.34
国防军工	0.02	-0.01	-45.1	-18.84
有色金属	0.0	-0.0	-39.02	-8.41
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化