长城久鼎混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：002542.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏价值基金经理：廖瀚博

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-12.75%（31.62%）	-15.21%（31.62%）	-47.22%（12.50%）	47.20%（5.15%）	-0.32（61.03%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-12.45%（7.35%）	-96.85%（7.35%）	-16.38%（5.15%）	73.61%（3.68%）	-1.32（47.06%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-22.35%（12.50%）	-94.77%（12.50%）	-25.48%（11.03%）	56.27%（3.68%）	-1.68（66.91%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-20.12%（20.59%）	-58.84%（20.59%）	-35.19%（14.71%）	47.85%（3.68%）	-1.23（65.44%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-35.06%（15.44%）	-57.97%（15.44%）	-47.22%（12.50%）	55.00%（4.41%）	-1.05（61.03%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-10.91%（33.09%）	-10.91%（33.09%）	-47.22%（12.50%）	43.63%（4.41%）	-0.25（57.35%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	22.28%（67.65%）	10.58%（67.65%）	-47.22%（12.50%）	35.13%（8.82%）	0.30（41.18%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	7.68%（33.82%）	2.51%（33.82%）	-47.22%（12.50%）	31.44%（11.03%）	0.08（29.41%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	22.67%（82.35%）	22.67%（82.35%）	-20.45%（22.79%）	22.22%（27.21%）	1.02（58.09%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-17.14%（38.24%）	-17.14%（38.24%）	-31.34%（22.06%）	22.71%（27.94%）	-0.75（61.76%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-16.97%（21.32%）	-16.97%（21.32%）	-26.10%（27.94%）	14.04%（41.18%）	-1.21（16.91%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-11.59%（8.09%）	-11.59%（8.09%）	-21.24%（26.47%）	23.24%（46.32%）	-0.50（9.56%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	42.38%（76.47%）	42.38%（76.47%）	-18.49%（11.76%）	23.23%（22.06%）	1.82（70.59%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	0.79	8.93	15.15	28.42
摩托及商用车	6.11	18.27	10.37	0.0
消费电子	10.26	1.25	1.42	5.95
电池环节	0.0	6.93	7.51	4.25
电网设备	0.0	5.22	7.66	3.58
自动化设备	4.89	0.0	0.0	19.06
汽车智能化	1.26	9.06	7.02	0.0
其他专用设备	7.44	8.77	7.77	0.0
工业金属	0.0	2.59	6.57	0.0
工程机械	0.42	0.0	5.13	1.75
通用设备	0.34	0.0	0.0	1.16
风电	1.41	7.94	2.91	0.0
半导体材料	0.0	3.01	3.43	0.0
半导体设计	9.18	0.0	0.0	0.0
PCB	0.54	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300502.SZ	新易盛	8.92	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
688090.SH	瑞松科技	8.86	机械		-48.85	-22.85	563.68	18.54	673.4	202.7	142.21	121.86
300308.SZ	中际旭创	8.55	通信	连续重仓5期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688313.SH	仕佳光子	7.96	通信		-38.26	-42.7	211.18	54.8	74.45	111.31	80.3	57.12
688025.SH	杰普特	7.27	机械		-31.06	-22.85	131.23	19.26	118.91	70.09	72.47	45.56
002484.SZ	江海股份	6.65	电子		-63.11	-41.11	130.45	14.39	5.06	30.54	19.04	15.25
002475.SZ	立讯精密	5.95	电子	连续重仓9期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
600176.SH	中国巨石	5.49	建材	连续重仓2期	-54.42	-31.46	76.33	9.25	42.93	97.44	50.59	13.55
920045.BJ		4.4			-4.99		130.27	37.09
688392.SH	骄成超声	4.25	机械	连续重仓3期	-47.61	-22.85	182.31	14.34	17.17	64.97	40.0	30.65
002028.SZ	思源电气	3.58	电力设备及新能源	连续重仓3期	-36.48	-28.69	41.6	8.4	35.3	34.85	27.91	21.25
300394.SZ	天孚通信	2.99	通信		-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53
301183.SZ	东田微	2.79	电子		-14.75	-41.11	195.38	21.83	66.78	136.65	115.77	60.62
002975.SZ	博杰股份	1.81	机械		-40.14	-22.85	126.91	12.56	1120.57	136.6	134.91	58.5
600499.SH	科达制造	1.75	机械	连续重仓2期	-24.06	-22.85	17.09	2.1	42.51	61.94	12.25	6.86
300274.SZ	阳光电源	1.63	电力设备及新能源		-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
301018.SZ	申菱环境	1.16	机械		-36.78	-22.85	226.61	16.0	-22.49	201.94	107.66	73.43
300757.SZ	罗博特科	1.13	机械		-32.7	-22.85		63.82	-12.2	969.98	223.17	168.61
300489.SZ	光智科技	1.01	机械		-28.61	-22.85		60.15	-192.67	410.34	244.93	103.54
600246.SH	万通发展	0.99	房地产		-42.37	-3.76		8.08	-107.19	145.85	27.7	16.14

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	83.35	-27.56
交易收益		0.5
通信	28.42	-9.75	-34.29	-33.35
机械	27.28	-7.53	-27.61	-19.0
电子	15.91	-5.93	-37.25	-35.72
建材	5.49	-2.59	-47.08	-25.34
电力设备及新能源	5.21	-1.88	-36.1	-21.5
房地产	0.99	-0.37	-37.47	6.18
国防军工	0.02	-0.01	-45.1	-18.84
基础化工	0.01	-0.0	-36.96	-18.2
有色金属	0.01	-0.0	-24.54	-8.41
汽车	0.01	-0.0	-19.39	-5.86
医药	0.0	-0.0	-18.72	8.34
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化