东吴安盈量化混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：002270.OF 一级类型：全市场二级类型：量化基金基金经理：谭菁

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-7.17%（46.93%）	-8.61%（46.93%）	-14.36%（87.66%）	16.42%（81.65%）	-0.52（30.32%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-2.42%（63.29%）	-47.07%（63.29%）	-2.64%（79.43%）	10.84%（86.08%）	-4.34（0.00%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-5.54%（73.42%）	-48.57%（73.42%）	-5.75%（82.28%）	8.94%（98.42%）	-5.43（0.00%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-7.41%（57.59%）	-26.23%（57.59%）	-10.75%（79.43%）	10.10%（93.67%）	-2.60（0.63%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-11.10%（74.50%）	-21.05%（74.50%）	-11.63%（89.24%）	11.00%（99.68%）	-1.91（1.34%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-7.75%（41.35%）	-7.75%（41.35%）	-14.36%（87.66%）	15.57%（82.59%）	-0.50（25.19%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	10.17%（25.23%）	4.96%（25.23%）	-14.36%（89.24%）	14.52%（84.49%）	0.34（32.88%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	20.15%（33.71%）	6.35%（33.71%）	-15.58%（86.08%）	16.00%（83.86%）	0.40（48.00%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	8.98%（50.41%）	8.98%（50.41%）	-15.63%（45.21%）	14.05%（85.62%）	0.64（60.33%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-10.87%（90.41%）	-10.87%（90.41%）	-19.35%（85.54%）	15.31%（89.76%）	-0.71（82.19%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-8.80%（42.77%）	-8.80%（42.77%）	-16.78%（59.34%）	12.69%（57.14%）	-0.69（39.76%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	9.94%（63.74%）	9.94%（63.74%）	-13.34%（73.59%）	18.98%（77.06%）	0.52（75.82%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	19.17%（24.24%）	19.17%（24.24%）	-9.23%（66.43%）	12.88%（78.34%）	1.49（38.10%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
创新药	8.96	7.7	9.84	1.45
PCB	6.61	7.18	14.63	5.89
消费电子	7.06	6.28	3.84	1.32
电池环节	0.58	10.1	12.56	1.7
汽车智能化	5.48	5.41	7.69	0.92
半导体设计	3.06	2.8	4.08	0.43
农化工	0.01	10.03	12.53	2.15
白酒	0.54	2.25	3.28	0.34
军工电子	3.4	3.33	0.0	1.61
游戏影视	2.04	1.98	1.37	0.22
旅游&服务	1.72	2.45	1.45	0.21
航空航天兵装	2.93	3.14	0.0	0.73
白色家电	1.74	1.49	2.17	0.28
工程机械	1.43	1.32	1.92	0.14
医疗器械	1.39	0.91	1.33	0.04

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300476.SZ	胜宏科技	3.57	电子	连续重仓8期	-47.04	-41.11	72.75	9.54	77.05	119.52	77.73	52.8
002916.SZ	深南电路	2.31	电子	连续重仓2期	-38.2	-41.11	85.82	18.95	85.18	73.72	49.34	33.9
603678.SH	火炬电子	1.61	国防军工		-58.43	-18.55	156.16	6.45	3.27	89.12	26.54	20.48
600141.SH	兴发集团	1.42	基础化工	连续重仓3期	-48.52	-26.22	39.25	2.31	5.1	28.92	13.21	8.38
300750.SZ	宁德时代	0.96	电力设备及新能源	连续重仓3期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
002475.SZ	立讯精密	0.91	电子		-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
600276.SH	恒瑞医药	0.74	医药	连续重仓9期	-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
600486.SH	扬农化工	0.74	基础化工	连续重仓3期	5.53	-26.22	16.29	1.78	2.02	21.38	10.49	6.4
000519.SZ	中兵红箭	0.73	国防军工		-32.75	-18.55	130.24	2.83	128.99	84.31	22.62	15.35
688778.SH	厦钨新能	0.71	基础化工	连续重仓3期	-30.9	-26.22	31.99	2.96	62.46	28.36	19.99	13.14
002738.SZ	中矿资源	0.57	有色金属	连续重仓2期	-40.29	-16.73	51.24	3.43	296.6	336.51	113.72	54.23
001203.SZ	大中矿业	0.55	钢铁	连续重仓2期	-39.13	-5.9	68.65	6.53	-6.02	116.39	81.0	49.79
603200.SH	上海洗霸	0.55	电力及公用事业	连续重仓3期	5.7	-1.23	92.8	6.95	-122.15
002422.SZ	科伦药业	0.52	医药	连续重仓9期	11.32	3.57	39.0	2.58	-14.39	8.43	8.83	7.64
603009.SH	北特科技	0.49	汽车		3.73	-8.77	134.36	8.28	44.2	32.55	53.29	54.4
601689.SH	拓普集团	0.43	汽车		-20.65	-8.77	35.46	4.13	-11.71	12.35	11.42	7.64
002241.SZ	歌尔股份	0.42	电子		2.57	-41.11	20.13	2.18	39.64	-17.51	16.17	12.87
603501.SH	豪威集团	0.39	电子		-13.34	-41.11	32.49	3.65	-18.74	15.63	13.63	8.03
600519.SH	贵州茅台	0.31	食品饮料		12.61	7.5	17.92	6.36	-9.45	2.96	2.66	1.84
000333.SZ	美的集团	0.28	家电		13.32	1.05	13.01	2.81	1.44	7.85	2.92	2.97

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	19.63	-4.76
交易收益		-0.08
电子	7.74	-2.46	-31.81	-35.72
基础化工	2.86	-0.65	-22.69	-18.2
国防军工	2.34	-1.08	-46.12	-18.84
医药	1.51	-0.04	-2.41	8.34
电力设备及新能源	0.96	-0.23	-23.96	-21.5
汽车	0.92	-0.15	-16.63	-5.86
有色金属	0.61	-0.16	-26.34	-8.41
钢铁	0.55	-0.14	-26.18	-1.44
电力及公用事业	0.55	0.13	24.35	2.94
食品饮料	0.41	0.02	4.63	6.18
家电	0.28	0.03	9.18	1.47
银行	0.28	0.05	16.27	16.76
传媒	0.22	0.02	9.48	3.34
交通运输	0.2	-0.01	-6.36	9.37
机械	0.17	-0.0	-2.43	-19.0
消费者服务	0.02	-0.0	-4.42	10.09
房地产	0.02	0.01	37.16	6.18
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化