诺安高端制造股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：001707.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏成长基金经理：童宇

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	0.23%（78.44%）	0.28%（78.44%）	-18.73%（85.78%）	21.06%（81.65%）	0.01（78.44%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	2.85%（91.28%）	107.66%（91.28%）	-3.96%（62.39%）	26.09%（59.17%）	4.13（84.86%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	3.14%（98.62%）	43.50%（98.62%）	-4.15%（92.20%）	24.36%（56.42%）	1.79（95.87%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-6.40%（82.57%）	-23.00%（82.57%）	-13.73%（83.49%）	18.36%（76.15%）	-1.25（77.06%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-12.74%（79.82%）	-23.94%（79.82%）	-18.73%（82.57%）	20.34%（85.32%）	-1.18（56.42%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	2.41%（80.28%）	2.41%（80.28%）	-18.73%（86.24%）	20.46%（78.90%）	0.12（82.11%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	55.42%（94.50%）	24.67%（94.50%）	-18.73%（88.07%）	24.14%（41.74%）	1.02（94.04%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	65.52%（95.41%）	18.42%（95.41%）	-29.17%（61.47%）	27.07%（18.35%）	0.68（91.28%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	17.27%（75.69%）	17.27%（75.69%）	-16.86%（83.03%）	23.15%（55.50%）	0.75（76.15%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-21.09%（58.26%）	-21.09%（58.26%）	-34.61%（19.72%）	23.98%（30.28%）	-0.88（63.76%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.70%（49.08%）	-14.70%（49.08%）	-31.09%（14.68%）	19.10%（9.63%）	-0.77（67.43%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	9.94%（83.03%）	9.94%（83.03%）	-23.16%（15.60%）	32.59%（3.21%）	0.30（71.10%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	57.43%（91.28%）	57.43%（91.28%）	-12.65%（50.92%）	26.70%（5.50%）	2.15（84.40%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设备	57.85	21.64	9.71	3.37
半导体设计	9.58	14.73	8.35	2.88
创新药	0.0	2.18	5.03	12.88
工程机械	0.0	5.1	7.84	10.95
风电	0.78	2.22	2.15	0.0
通用设备	5.14	0.99	1.92	5.65
电池环节	0.0	0.98	5.04	8.43
底盘轮胎及装饰	0.0	5.92	2.08	0.0
半导体封测	6.02	0.0	0.0	0.0
光伏	0.0	0.0	0.0	1.55
汽车智能化	0.5	0.0	2.33	0.0
PCB	0.0	0.0	0.0	2.5
电网设备	0.0	3.5	4.15	0.0
自动化设备	0.0	4.66	8.47	0.0
半导体制造	0.0	5.53	4.01	3.34

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300750.SZ	宁德时代	5.16	电力设备及新能源	连续重仓2期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
002415.SZ	海康威视	4.65	电子		0.34	-41.11	20.98	3.96	30.73	7.2	9.24	6.08
002597.SZ	金禾实业	4.5	基础化工		9.2	-26.22	55.4	1.43	-58.3	61.18	13.09	7.0
603259.SH	药明康德	3.62	医药	连续重仓2期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
300012.SZ	华测检测	3.58	机械		15.61	-22.85	22.03	3.05	16.92	7.49	8.55	6.16
600276.SH	恒瑞医药	3.56	医药	连续重仓3期	-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
000425.SZ	徐工机械	3.54	机械	连续重仓2期	-9.09	-22.85	14.34	1.52	-6.39	23.75	17.01	9.47
600031.SH	三一重工	3.5	机械	连续重仓3期	7.04	-22.85	18.88	1.75	16.61	20.91	18.39	10.83
688981.SH	中芯国际	3.34	电子	连续重仓3期	-34.45	-41.11	269.47	7.14	65.56	11.66	21.15	14.72
688005.SH	容百科技	3.27	电力设备及新能源	连续重仓2期	-33.37	-28.69		2.82	-104.44	192.99	65.08	33.04
688521.SH	芯原股份	2.88	电子	连续重仓2期	-66.38	-41.11		62.02	-28.96	150.5	37.0	30.08
600690.SH	海尔智家	2.77	家电		0.28	1.05	10.23	1.53	-12.42	8.2	3.92	2.86
300558.SZ	贝达药业	2.67	医药		-34.49	3.57	62.06	4.07	46.79	34.73	26.15	19.03
600900.SH	长江电力	2.53	电力及公用事业	连续重仓2期	14.46	-1.23	17.95	2.84	5.9	-0.7	2.09	0.91
300936.SZ	中英科技	2.5	电子		-47.54	-41.11	9461.02	8.23	20.52
000651.SZ	格力电器	2.5	家电		4.3	1.05	7.2	1.38	-14.15	3.91	2.3	1.64
603713.SH	密尔克卫	2.38	交通运输		-6.34	4.96	17.62	2.37	8.25	16.56	11.41	7.92
002444.SZ	巨星科技	2.07	机械		-14.82	-22.85	14.49	1.99	6.67	16.13	11.18	7.85
601985.SH	中国核电	1.98	电力及公用事业	连续重仓2期	5.56	-1.23	22.56	1.55	-14.98	10.79	7.3	5.47
000157.SZ	中联重科	1.97	机械		-13.17	-22.85	13.91	1.03	4.97	27.46	13.74	9.75

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	81.66	-12.01
交易收益		-5.96
机械	17.96	-0.2	-1.1	-19.0
电子	16.76	-4.94	-29.5	-35.72
医药	12.89	0.14	1.1	8.34
电力设备及新能源	8.43	-1.88	-22.34	-21.5
基础化工	7.08	-0.41	-5.81	-18.2
家电	6.6	0.51	7.78	1.47
电力及公用事业	6.15	0.6	9.76	2.94
交通运输	3.37	-0.17	-5.1	9.37
银行	1.1	0.24	22.08	16.76
农林牧渔	1.01	0.05	5.45	15.44
国防军工	0.32	0.0	0.72	-18.84
汽车	0.0	-0.0	-20.1	-5.86
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化