招商体育文化休闲股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：001628.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：文仲阳

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-4.97%（57.10%）	-5.97%（57.10%）	-43.17%（73.19%）	43.25%（63.62%）	-0.14（57.39%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	7.57%（99.57%）	567.40%（99.57%）	-9.56%（78.84%）	75.00%（42.90%）	7.56（97.82%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	18.05%（100.00%）	593.19%（100.00%）	-11.28%（89.86%）	63.17%（26.81%）	9.39（99.85%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	6.75%（99.57%）	29.46%（99.57%）	-11.28%（97.68%）	45.57%（48.26%）	0.65（98.70%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-9.51%（91.59%）	-18.18%（91.59%）	-29.97%（91.16%）	43.52%（79.42%）	-0.42（91.30%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-4.21%（53.48%）	-4.21%（53.48%）	-43.17%（73.19%）	40.57%（65.22%）	-0.10（53.04%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	26.87%（34.18%）	12.64%（34.18%）	-43.17%（73.33%）	34.74%（69.42%）	0.36（36.12%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	28.12%（31.89%）	8.67%（31.89%）	-43.17%（74.20%）	37.00%（47.39%）	0.23（30.77%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	35.79%（86.15%）	35.79%（86.15%）	-14.10%（78.40%）	26.58%（39.49%）	1.35（87.09%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-33.54%（14.98%）	-33.54%（14.98%）	-42.87%（5.17%）	32.21%（15.00%）	-1.04（35.02%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	13.69%（96.21%）	13.69%（96.21%）	-41.46%（4.90%）	41.45%（0.47%）	0.33（94.48%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	6.77%（45.81%）	6.77%（45.81%）	-33.53%（7.09%）	39.08%（19.35%）	0.17（40.44%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	22.55%（13.15%）	22.55%（13.15%）	-16.58%（83.04%）	25.66%（84.06%）	0.88（13.59%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
游戏影视	58.83	64.75	52.17	40.51
出版电视	11.67	5.57	6.63	10.27
教育营销	12.91	17.0	24.9	27.43
工业软件	3.27	3.46	0.0	1.11
商贸	0.88	2.3	2.85	3.79
SAAS	0.0	0.0	4.42	3.8
电力燃气	0.0	0.0	0.0	0.0
通用设备	0.0	0.0	0.0	2.01
旅游&服务	0.0	0.0	1.15	0.0
物流	0.0	0.0	0.0	0.0
通信设备	0.0	0.0	0.0	0.0
行业应用软件	0.0	0.0	0.0	0.0
半导体材料	0.02	0.0	0.0	0.0
化学制品	0.1	0.0	0.0	0.0
工业金属	0.02	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300364.SZ	中文在线	5.43	传媒	连续重仓3期	3.86	1.28		68.08	-52.75	159.72	15.51	10.16
300418.SZ	昆仑万维	5.28	传媒	连续重仓9期	0.02	1.28		4.05	117.02	-28.86	6.92	9.2
301171.SZ	易点天下	4.71	传媒	连续重仓5期	-7.51	1.28	543.8	5.69	-61.78	39.38	16.29	12.1
300058.SZ	蓝色光标	4.6	传媒	连续重仓9期	-9.52	1.28	193.53	6.23	190.02	-22.15	4.13	4.48
002558.SZ	巨人网络	4.51	传媒	连续重仓5期	-23.51	1.28	21.06	3.28	110.33	82.25	18.06	9.0
300785.SZ	值得买	4.43	商贸零售	连续重仓3期	-7.25	1.8	73.89	3.78	3.2	30.51	26.07	15.73
688365.SH	光云科技	3.8	计算机	连续重仓2期	-2.03	-14.55		7.03	96.1	40.75	14.08	27.49
600986.SH	浙文互联	3.69	传媒		-1.72	1.28		2.01	-176.99
603598.SH	引力传媒	3.51	传媒	连续重仓2期	8.69	1.28	231.6	20.7	193.5	285.99	51.6	19.33
000681.SZ	视觉中国	3.32	传媒	连续重仓3期	-18.86	1.28	45.95	3.64	25.24
002517.SZ	恺英网络	3.32	传媒	连续重仓3期	-7.38	1.28	16.03	3.42	34.62	18.43	9.34	6.21
300031.SZ	宝通科技	3.11	传媒	连续重仓9期	0.34	1.28	45.49	2.93	63.05
603444.SH	吉比特	2.92	传媒		-8.02	1.28	12.73	4.69	109.05	-24.49	8.59	4.93
002555.SZ	三七互娱	2.77	传媒		-13.94	1.28	12.95	3.17	16.29	-7.77	5.6	3.41
603533.SH	掌阅科技	2.26	传媒	连续重仓9期	31.15	1.28		3.88	-5.24
002624.SZ	完美世界	2.23	传媒	连续重仓3期	-19.48	1.28	45.35	3.67	117.98	225.54	39.99	8.46
600633.SH	浙数文化	2.1	传媒	连续重仓9期	6.72	1.28	21.92	1.27	-33.04	26.08	4.73	2.73
300792.SZ	壹网壹创	2.02	商贸零售		-4.39	1.8	54.41	2.09	29.11	41.73	18.28	14.87
002131.SZ	利欧股份	2.01	传媒		-11.58	1.28		2.53	-131.79
002174.SZ	游族网络	1.86	传媒	连续重仓9期	-6.42	1.28		2.72	57.46

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	89.65	3.26
交易收益		3.04
传媒	76.93	0.95	1.24	3.34
商贸零售	6.45	-0.21	-3.25	8.23
计算机	4.91	-0.21	-4.21	-13.46
轻工制造	0.63	-0.05	-7.18	-1.11
电子	0.44	-0.21	-46.82	-35.72
机械	0.13	-0.02	-18.99	-19.0
基础化工	0.07	-0.02	-35.09	-18.2
汽车	0.05	-0.01	-19.82	-5.86
有色金属	0.04	-0.01	-24.54	-8.41
纺织服装	0.01	-0.0	-5.48	3.31
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化