华富健康文娱灵活配置混合A

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-15.07%（13.78%）	-17.93%（13.78%）	-34.73%（7.65%）	37.23%（31.63%）	-0.48（16.33%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	2.52%（77.55%）	91.21%（77.55%）	-5.52%（52.55%）	54.43%（31.12%）	1.68（72.45%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-4.80%（56.63%）	-43.65%（56.63%）	-12.27%（50.00%）	41.67%（35.71%）	-1.05（64.80%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-4.42%（31.63%）	-16.37%（31.63%）	-23.40%（15.31%）	38.71%（37.24%）	-0.42（33.67%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-12.65%（20.92%）	-23.78%（20.92%）	-23.40%（21.94%）	38.41%（43.88%）	-0.62（22.45%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-30.74%（5.10%）	-30.74%（5.10%）	-36.17%（7.65%）	35.31%（30.61%）	-0.87（7.14%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-0.65%（17.80%）	-0.32%（17.80%）	-48.09%（3.57%）	37.26%（5.61%）	-0.01（17.80%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-18.65%（14.04%）	-6.69%（14.04%）	-48.09%（3.57%）	36.97%（3.06%）	-0.18（16.96%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-13.79%（4.50%）	-13.79%（4.50%）	-30.30%（5.48%）	25.26%（60.27%）	-0.55（6.31%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-17.73%（62.33%）	-17.73%（62.33%）	-30.43%（51.25%）	30.89%（11.88%）	-0.57（72.60%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	6.19%（95.00%）	6.19%（95.00%）	-27.72%（27.43%）	24.41%（3.45%）	0.25（94.38%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-24.02%（4.00%）	-24.02%（4.00%）	-30.62%（13.47%）	37.40%（2.07%）	-0.64（18.29%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	21.49%（46.63%）	21.49%（46.63%）	-33.67%（0.00%）	38.05%（1.02%）	0.56（25.39%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
创新药	51.4	29.47	32.53	51.04
生物制品	17.36	23.24	24.56	4.45
医疗器械	2.01	2.86	19.65	10.01
化学制剂	11.15	16.12	5.39	0.63
原料药	0.0	5.68	0.0	4.04
中药	0.0	5.87	0.0	0.0
CXO	10.1	4.15	5.02	3.13
医疗服务	0.0	0.0	0.0	0.0
家居&服饰	0.0	0.0	0.0	0.0
消费电子	0.0	0.0	0.0	0.0
商贸	0.0	0.0	0.0	0.0
光通信	0.0	0.0	4.12	0.0
纺织制造	0.0	0.0	0.0	0.0
电池环节	0.0	0.0	2.37	0.0
药店流通	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
603259.SH	药明康德	9.93	医药		16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
002422.SZ	科伦药业	8.27	医药		11.32	3.57	39.0	2.58	-14.39	8.43	8.83	7.64
002821.SZ	凯莱英	5.22	医药		-9.74	3.57	52.64	3.34	-2.97	33.28	17.34	13.34
688796.SH		5.11	医药		-24.42	3.57	168.31	21.43	177.05	40.87	64.09	49.79
688506.SH	百利天恒	4.75	医药	连续重仓3期	-9.02	3.57		21.51	24.26	23.83	-9.39	5.7
600276.SH	恒瑞医药	4.48	医药		-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
301080.SZ	百普赛斯	4.45	医药		83.5	3.57	46.86	3.08	19.33	30.38	23.92	17.96
300558.SZ	贝达药业	3.75	医药		-34.49	3.57	62.06	4.07	46.79	34.73	26.15	19.03
688235.SH	百济神州	3.52	医药	连续重仓4期	9.12	3.57	124.09	11.88	359.31	42.11	66.21	35.28
002653.SZ	海思科	3.51	医药	连续重仓2期	-8.16	3.57	96.79	16.35	164.01	33.24	-24.13	13.93
688301.SH	奕瑞科技	3.27	医药		-37.67	3.57	53.53	6.11	46.48	19.79	22.87	16.03
688131.SH	皓元医药	3.13	医药		-10.98	3.57	82.25	6.42	-8.38	29.99	22.93	18.45
002138.SZ	顺络电子	3.0	电子		-42.3	-41.11	61.03	10.31	3.4	26.28	19.23	13.04
300285.SZ	国瓷材料	2.77	基础化工		-54.71	-26.22	166.78	14.47	5.82	32.8	17.47	10.86
688382.SH	益方生物	2.7	医药		-15.94	3.57		6.95	-130.04	39.42	31.75	17.34
300677.SZ	英科医疗	2.66	医药	连续重仓2期	12.53	3.57	38.39	1.41	-28.4	72.21	14.6	9.22
300759.SZ	康龙化成	2.39	医药		32.28	3.57	31.38	3.23	23.99	21.68	19.05	13.21
002317.SZ	众生药业	2.29	医药		5.7	3.57	71.28	5.23	200.31	44.16	12.99	14.02
301188.SZ	力诺药包	2.2	医药		-60.52	3.57	445.9	9.25	-46.46	148.7	36.52	24.13
605376.SH	博迁新材	1.97	有色金属		-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.22	-10.22
交易收益		-10.33
医药	80.02	5.45	6.81	8.34
基础化工	6.6	-2.93	-44.38	-18.2
电子	3.0	-1.13	-37.62	-35.72
有色金属	1.97	-1.21	-61.42	-8.41
机械	0.64	-0.07	-11.42	-19.0

华富健康文娱灵活配置混合A - 基金分析报告