中欧永裕混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：001306.OF 一级类型：全市场二级类型：价值基金经理：沈悦

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	0.13%（66.86%）	0.16%（66.86%）	-15.63%（64.29%）	14.66%（70.29%）	0.01（66.86%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	3.58%（73.43%）	149.70%（73.43%）	-0.44%（87.43%）	10.11%（71.43%）	14.81（77.10%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	1.87%（76.29%）	24.10%（76.29%）	-3.97%（60.57%）	13.25%（64.57%）	1.82（74.86%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	1.45%（79.71%）	5.86%（79.71%）	-3.97%（88.86%）	10.44%（78.57%）	0.56（79.60%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-2.95%（75.14%）	-5.84%（75.14%）	-13.24%（58.57%）	13.74%（77.43%）	-0.42（73.14%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-1.93%（50.86%）	-1.93%（50.86%）	-15.63%（64.86%）	14.29%（68.00%）	-0.14（50.86%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	13.09%（50.59%）	6.34%（50.59%）	-16.72%（60.86%）	16.67%（40.29%）	0.38（46.75%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	7.60%（31.48%）	2.49%（31.48%）	-26.27%（30.00%）	19.23%（30.86%）	0.13（31.15%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-5.41%（17.62%）	-5.41%（17.62%）	-28.62%（3.01%）	28.74%（7.52%）	-0.19（20.00%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-25.35%（20.68%）	-25.35%（20.68%）	-39.49%（2.73%）	33.06%（1.71%）	-0.77（62.03%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-15.77%（30.03%）	-15.77%（30.03%）	-22.85%（36.54%）	18.58%（8.97%）	-0.85（49.15%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-4.24%（13.46%）	-4.24%（13.46%）	-21.85%（18.66%）	25.17%（13.99%）	-0.17（14.74%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	15.27%（47.52%）	15.27%（47.52%）	-10.74%（30.57%）	16.12%（26.57%）	0.95（32.65%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
家居&服饰	17.06	16.85	14.05	12.38
物流	10.25	10.75	12.07	10.99
券商	2.91	3.01	2.25	2.51
汽车智能化	7.33	7.52	6.57	5.32
通用设备	8.78	7.7	7.97	0.38
创新药	6.95	6.16	6.93	6.26
保险	5.1	5.09	4.55	4.96
工程机械	1.18	0.0	0.0	1.11
建筑	0.01	1.43	2.31	2.26
食品	5.4	3.31	3.78	1.89
半导体设计	0.0	0.0	0.0	0.0
住宅开发	5.5	4.3	4.02	1.35
白色家电	1.79	1.66	1.9	8.17
商贸	0.74	1.72	1.49	2.33
电池环节	2.63	2.14	2.44	0.83

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002120.SZ	韵达股份	7.49	交通运输	连续重仓6期	2.36	4.96	13.79	0.89	17.05	34.39	10.21	6.05
000651.SZ	格力电器	6.23	家电	连续重仓5期	4.3	1.05	7.2	1.38	-14.15	3.91	2.3	1.64
600079.SH	ST人福	5.84	医药	连续重仓5期	20.5	3.57	14.1	1.38	47.83
601318.SH	中国平安	4.55	非银行金融	连续重仓5期	10.34	-4.53	6.51	0.88	32.72	-8.02	5.6	4.42
002154.SZ	报喜鸟	3.37	纺织服装	连续重仓5期	3.93	-1.91	12.73	1.12	25.17	10.45	9.38	6.6
002572.SZ	索菲亚	3.15	轻工制造	连续重仓6期	-0.41	-7.89	8.26	1.07	-42.81	1.91	4.16	4.35
603713.SH	密尔克卫	3.09	交通运输	连续重仓5期	-6.34	4.96	17.62	2.37	8.25	16.56	11.41	7.92
688533.SH	上声电子	2.68	汽车	连续重仓6期	-7.96	-8.77	19.16	2.01	-33.99	21.67	11.79	6.7
002906.SZ	华阳集团	2.65	汽车	连续重仓5期	0.88	-8.77	16.55	1.9	19.23	15.89	14.32	9.96
601688.SH	华泰证券	2.51	非银行金融	连续重仓5期	-13.61	-4.53	10.61	1.05	16.69	1.22	6.01	3.56
600938.SH	中国海油	2.34	石油石化	连续重仓5期	29.35	11.57	10.35	1.54	8.32	19.64	-1.23	0.94
600987.SH	航民股份	2.19	纺织服装	连续重仓3期	4.3	-1.91	8.37	0.94	-2.14	5.11	3.21	1.87
000921.SZ	海信家电	1.94	家电		-11.64	1.05	12.23	2.05	-18.79	8.03	4.57	3.29
603816.SH	顾家家居	1.86	轻工制造	连续重仓5期	9.6	-7.89	10.39	1.66	10.0	12.95	6.12	4.03
603899.SH	晨光股份	1.64	轻工制造	连续重仓5期	4.6	-7.89	14.21	2.21	1.44	6.95	5.36	3.63
000001.SZ	平安银行	1.58	银行	连续重仓5期	13.9	16.96	4.53	0.43	-0.09	1.05	1.68	1.51
002327.SZ	富安娜	1.56	纺织服装		-1.35	-1.91	14.36	1.44	-19.5	6.15	5.19	3.29
600941.SH	中国移动	1.52	通信		18.15	-42.7	13.75	1.36	-7.45	0.21	1.2	1.44
601900.SH	南方传媒	1.47	传媒		25.34	1.28	9.36	1.05	10.93	6.08	3.65	2.26
600741.SH	华域汽车	1.43	汽车		3.4	-8.77	6.81	0.72	3.64	5.24	4.69	2.87

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.26	10.82
交易收益		0.76
交通运输	12.77	0.98	7.71	9.37
医药	11.81	2.0	16.89	8.34
家电	8.66	0.61	6.99	1.47
纺织服装	7.92	0.61	7.66	3.31
非银行金融	7.47	0.35	4.74	-2.06
汽车	7.21	0.02	0.33	-5.86
轻工制造	6.65	0.51	7.64	-1.11
传媒	4.08	1.11	27.16	3.34
石油石化	4.06	1.04	25.62	14.36
电力及公用事业	3.98	0.71	17.96	2.94
银行	3.28	0.56	17.16	16.76
商贸零售	2.33	0.27	11.5	8.23
食品饮料	2.3	0.09	4.04	6.18
建筑	2.26	0.11	4.77	-0.95
机械	2.01	-0.02	-0.89	-19.0
通信	1.9	0.36	19.1	-33.35
房地产	1.35	0.3	22.03	6.18
钢铁	1.23	0.08	6.17	-1.44
电力设备及新能源	0.83	0.01	1.07	-21.5
消费者服务	0.76	0.06	8.29	10.09
煤炭	0.41	0.13	32.53	18.67
基础化工	0.4	0.07	17.3	-18.2
建材	0.37	0.19	50.77	-25.34
电子	0.17	-0.07	-44.43	-35.72
国防军工	0.03	-0.01	-45.1	-18.84
有色金属	0.02	-0.01	-31.23	-8.41

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化