国新国证新锐A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：001068.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：张洪磊

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-10.17%（45.36%）	-12.16%（45.36%）	-34.70%（89.71%）	41.39%（71.30%）	-0.29（42.32%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-0.27%（91.30%）	-6.83%（91.30%）	-11.62%（67.97%）	69.40%（51.45%）	-0.10（92.30%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	3.09%（96.52%）	42.66%（96.52%）	-11.62%（89.42%）	55.27%（46.23%）	0.77（95.94%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-5.90%（94.06%）	-21.37%（94.06%）	-18.76%（93.33%）	38.60%（70.00%）	-0.55（94.06%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-17.49%（81.30%）	-32.03%（81.30%）	-30.79%（90.43%）	41.46%（84.49%）	-0.77（76.09%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-15.25%（29.57%）	-15.25%（29.57%）	-34.70%（89.71%）	39.00%（70.87%）	-0.39（27.39%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	27.23%（34.33%）	12.80%（34.33%）	-34.70%（90.14%）	38.07%（52.17%）	0.34（33.73%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	26.68%（29.17%）	8.26%（29.17%）	-34.70%（92.03%）	39.86%（26.09%）	0.21（26.44%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-1.91%（16.20%）	-1.91%（16.20%）	-15.36%（74.32%）	12.40%（91.63%）	-0.15（12.21%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-16.43%（82.88%）	-16.43%（82.88%）	-19.18%（90.86%）	10.33%（95.86%）	-1.59（1.56%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	23.10%（98.28%）	23.10%（98.28%）	-27.19%（54.66%）	29.26%（15.48%）	0.79（97.76%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-0.33%（21.01%）	-0.33%（21.01%）	-31.70%（12.11%）	45.53%（2.66%）	-0.01（21.17%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	34.85%（28.06%）	34.85%（28.06%）	-25.06%（19.42%）	34.26%（32.32%）	1.02（19.20%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
行业应用软件	19.28	17.98	18.07	10.49
通用软件	16.05	13.17	10.34	11.03
工业软件	10.23	11.53	10.05	11.48
网络安全	12.25	9.31	9.08	4.93
办公软件	8.4	9.55	9.55	9.57
IT咨询服务	7.87	10.02	9.28	8.03
安防	7.22	8.38	9.32	1.97
SAAS	6.06	6.71	9.73	6.37
计算机设备	1.7	1.42	2.79	1.14
军工电子	2.17	1.76	0.82	2.69
半导体设计	0.0	0.0	0.0	2.86
智慧医疗	1.36	2.44	1.14	0.0
创新药	0.0	0.0	1.39	7.04
医疗器械	0.0	0.0	0.0	6.24
服务器	0.0	1.2	2.66	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688111.SH	金山办公	9.57	计算机	连续重仓9期	17.53	-14.55	27.24	6.49	115.87	-22.44	-18.33	10.12
688095.SH	福昕软件	9.44	计算机	连续重仓9期	-1.04	-14.55	114.7	2.09	221.36	193.98	54.37	44.85
688083.SH	中望软件	9.39	计算机	连续重仓9期	-18.56	-14.55	361.21	4.25	901.38	634.64	213.74	106.68
688088.SH	虹软科技	7.98	计算机	连续重仓9期	-12.12	-14.55	54.26	5.22	21.22	22.68	20.01	16.01
688507.SH	索辰科技	7.92	计算机	连续重仓9期	-32.05	-14.55	1821.57	8.73	-102.34	101.09	21.9	13.93
688158.SH	优刻得	6.35	计算机	连续重仓5期	-21.19	-14.55		6.88	66.61	86.81	28.05	18.24
688225.SH	亚信安全	4.93	计算机	连续重仓9期	30.11	-14.55		3.2	-123.33
688235.SH	百济神州	4.4	医药		9.12	3.57	124.09	11.88	359.31	42.11	66.21	35.28
688029.SH	南微医学	3.72	医药		20.36	3.57	24.26	3.33	-15.8	14.98	8.63	7.29
688222.SH	成都先导	2.77	医药		15.48	3.57	104.84	8.66	53.66	6.3	25.13	19.09
688682.SH	霍莱沃	2.69	国防军工	连续重仓5期	-20.67	-18.55		6.63	-324.69
688047.SH	龙芯中科	2.67	电子		-38.58	-41.11		25.86	43.58	26.3	16.3	7.2
603127.SH	昭衍新药	2.64	医药		18.66	3.57	57.85	3.38	223.03	-45.34	-21.76	19.6
688657.SH	浩辰软件	2.47	计算机		-10.99	-14.55	70.82	2.47	-31.41	42.47	25.01	12.26
688733.SH	壹石通	2.14	基础化工		-43.87	-26.22		3.99	162.73	658.82	137.33	88.4
688207.SH	格灵深瞳	2.08	计算机		2.19	-14.55		2.85	5.62
688489.SH	三未信安	1.96	计算机	连续重仓8期	15.46	-14.55		2.12	-2650.39	5926.58	487.85	226.04
688136.SH	科兴制药	1.79	医药		-1.98	3.57	37.2	2.48	109.27	-41.44	18.22	9.19
688229.SH	博睿数据	1.59	计算机	连续重仓9期	-18.55	-14.55		9.31	-15.27
688105.SH	诺唯赞	1.5	医药		24.21	3.57		2.49	71.79	365.61	64.81	48.36

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.99	-11.12
交易收益		-5.22
计算机	65.01	-7.67	-11.81	-13.46
医药	20.54	4.25	20.69	8.34
电子	3.58	-1.3	-36.33	-35.72
国防军工	2.69	-0.43	-16.04	-18.84
基础化工	2.14	-0.73	-34.27	-18.2
机械	0.02	-0.01	-26.92	-19.0
汽车	0.01	-0.0	-21.16	-5.86

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化