华安物联网主题股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：001028.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：翁启森

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-8.65%（49.13%）	-10.36%（49.13%）	-39.29%（82.46%）	34.14%（90.00%）	-0.30（40.87%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-4.52%（75.36%）	-69.94%（75.36%）	-9.78%（77.97%）	55.58%（73.62%）	-1.26（39.39%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-13.34%（75.51%）	-81.19%（75.51%）	-18.12%（76.23%）	41.75%（75.51%）	-1.94（25.25%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-18.99%（69.86%）	-56.50%（69.86%）	-30.82%（75.65%）	34.19%（83.91%）	-1.65（27.25%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-26.13%（61.16%）	-45.57%（61.16%）	-39.29%（80.43%）	38.91%（87.97%）	-1.17（23.04%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-7.57%（45.51%）	-7.57%（45.51%）	-39.29%（82.46%）	32.00%（90.58%）	-0.24（40.43%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	28.03%（35.37%）	13.15%（35.37%）	-39.29%（83.19%）	28.06%（93.48%）	0.47（44.93%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	36.28%（38.78%）	10.94%（38.78%）	-39.29%（84.06%）	28.10%（92.03%）	0.39（48.08%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	24.58%（74.88%）	24.58%（74.88%）	-15.12%（75.10%）	20.77%（73.35%）	1.18（83.80%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-26.78%（41.25%）	-26.78%（41.25%）	-34.35%（45.69%）	24.05%（66.21%）	-1.11（28.40%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-9.72%（62.07%）	-9.72%（62.07%）	-23.20%（73.46%）	15.74%（79.46%）	-0.62（49.66%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	11.74%（62.88%）	11.74%（62.88%）	-19.37%（69.42%）	29.42%（60.86%）	0.40（67.14%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	35.73%（29.84%）	35.73%（29.84%）	-15.77%（88.99%）	22.28%（94.49%）	1.60（50.37%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设计	9.99	10.82	12.36	19.53
电池环节	9.14	9.92	9.41	7.09
半导体设备	3.75	4.84	5.13	8.94
服务器	4.21	3.36	3.05	3.07
工业软件	4.14	2.92	1.57	0.86
创新药	4.07	4.51	4.71	3.19
游戏影视	4.33	3.72	3.41	1.86
航空航天兵装	2.97	2.85	2.86	1.97
光通信	1.11	2.76	2.86	5.05
消费电子	2.86	1.82	1.93	1.34
通用设备	2.4	2.3	2.43	2.22
新能源矿产	2.15	2.91	1.64	2.19
工业金属	1.76	1.73	2.07	1.5
底盘轮胎及装饰	1.91	1.27	1.34	0.29
被动元件	1.29	1.0	1.06	2.21

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688498.SH	源杰科技	6.16	电子	连续重仓5期	-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
688041.SH	海光信息	5.06	电子	连续重仓9期	-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
002371.SZ	北方华创	4.0	电子	连续重仓9期	-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
002080.SZ	中材科技	2.68	建材	连续重仓5期	-55.23	-31.46	76.93	7.66	42.15	70.44	46.75	22.46
688008.SH	澜起科技	2.67	电子	连续重仓9期	-41.74	-41.11	148.09	18.17	55.43	24.94	26.42	21.83
300750.SZ	宁德时代	2.66	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
300308.SZ	中际旭创	2.56	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
000977.SZ	浪潮信息	2.26	计算机	连续重仓9期	-16.43	-14.55	40.23	4.62	82.77	9.94	27.18	19.56
002709.SZ	天赐材料	1.78	基础化工	连续重仓9期	-46.78	-26.22	36.57	5.68	668.99	509.03	63.96	42.7
688072.SH	拓荆科技	1.59	电子	连续重仓3期	-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
002179.SZ	中航光电	1.48	国防军工	连续重仓9期	-30.3	-18.55	50.54	4.2	-40.97	19.26	8.81	6.77
688981.SH	中芯国际	1.28	电子	连续重仓9期	-34.45	-41.11	269.47	7.14	65.56	11.66	21.15	14.72
300054.SZ	鼎龙股份	1.17	基础化工	连续重仓9期	-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58
600487.SH	亨通光电	1.11	通信	连续重仓2期	-52.15	-42.7	83.52	8.5	51.0	126.52	29.56	15.39
603986.SH	兆易创新	1.09	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300502.SZ	新易盛	1.07	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
300223.SZ	君正股份	1.04	电子	连续重仓3期	-57.65	-41.11	193.76	9.5	268.63	18.03	42.53	21.48
601138.SH	工业富联	1.0	计算机	连续重仓3期	-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
688120.SH	华海清科	0.94	电子		-36.69	-41.11	145.22	21.03	4.14	23.23	19.32	14.78
300666.SZ	江丰电子	0.94	电子		-54.6	-41.11	184.27	14.56	59.84	18.7	27.48	22.33

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.8	-26.09
交易收益		0.74
电子	44.08	-16.39	-37.18	-35.72
基础化工	7.42	-2.23	-30.09	-18.2
计算机	6.39	-0.77	-12.08	-13.46
通信	5.56	-2.26	-40.56	-33.35
电力设备及新能源	5.46	-1.53	-28.05	-21.5
机械	4.87	-1.43	-29.29	-19.0
医药	4.84	0.36	7.35	8.34
有色金属	3.79	-0.99	-26.2	-8.41
建材	2.98	-1.23	-41.25	-25.34
国防军工	2.14	-0.45	-21.14	-18.84
传媒	1.96	0.07	3.7	3.34
非银行金融	1.81	-0.03	-1.43	-2.06
农林牧渔	0.51	0.03	6.72	15.44
家电	0.51	-0.04	-7.35	1.47
交通运输	0.42	0.01	1.39	9.37
汽车	0.38	-0.01	-2.51	-5.86
建筑	0.28	-0.05	-16.87	-0.95
石油石化	0.27	0.01	3.35	14.36
银行	0.24	0.05	19.24	16.76
钢铁	0.23	-0.01	-3.6	-1.44
消费者服务	0.16	0.01	4.15	10.09
轻工制造	0.15	0.02	10.34	-1.11
电力及公用事业	0.11	0.01	9.41	2.94
煤炭	0.09	0.01	15.35	18.67
食品饮料	0.08	0.0	5.45	6.18
房地产	0.04	0.01	20.93	6.18
商贸零售	0.01	0.0	11.68	8.23
纺织服装	0.01	0.0	17.16	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化