工银高端制造股票 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：000793.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：修世宇、李文明

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	7.34%（95.85%）	8.95%（95.85%）	-34.65%（73.36%）	30.49%（69.90%）	0.29（95.85%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-0.14%（56.06%）	-3.64%（56.06%）	-7.21%（46.71%）	44.71%（47.06%）	-0.08（56.06%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-7.92%（51.90%）	-61.80%（51.90%）	-14.44%（42.91%）	34.01%（58.82%）	-1.82（39.79%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-13.20%（54.33%）	-42.83%（54.33%）	-25.94%（49.48%）	27.83%（62.98%）	-1.54（53.98%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-14.26%（90.31%）	-26.57%（90.31%）	-34.65%（70.93%）	34.25%（59.17%）	-0.78（88.24%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	7.73%（94.12%）	7.73%（94.12%）	-34.65%（73.36%）	28.54%（73.01%）	0.27（94.12%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	37.22%（86.83%）	17.14%（86.83%）	-34.65%（73.70%）	24.76%（81.66%）	0.69（90.39%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	47.31%（89.96%）	13.88%（89.96%）	-34.65%（75.09%）	25.10%（80.62%）	0.55（93.31%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	4.68%（23.03%）	4.68%（23.03%）	-28.30%（8.53%）	33.84%（16.11%）	0.14（21.21%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-24.24%（41.71%）	-24.24%（41.71%）	-39.59%（8.06%）	31.23%（25.40%）	-0.78（57.35%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-13.69%（66.13%）	-13.69%（66.13%）	-21.56%（78.75%）	14.00%（84.98%）	-0.98（55.65%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	6.98%（77.29%）	6.98%（77.29%）	-16.98%（79.72%）	26.56%（66.55%）	0.26（78.02%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	29.18%（30.60%）	29.18%（30.60%）	-13.79%（83.74%）	19.64%（88.58%）	1.49（50.53%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设备	17.07	19.32	14.84	27.25
电池环节	10.77	9.43	10.27	7.91
半导体设计	8.93	5.06	5.17	10.58
摩托及商用车	5.81	5.92	4.56	4.15
消费电子	7.13	6.95	6.16	6.61
航空航天兵装	4.94	4.73	4.6	4.54
汽车智能化	4.4	5.69	5.52	2.99
电网设备	2.81	2.12	2.09	3.69
显示面板	2.35	2.56	2.42	0.0
农化工	2.76	3.63	3.34	1.59
风电	3.34	4.75	4.69	0.42
医疗器械	3.25	1.64	1.61	0.86
储能	2.74	0.93	0.91	1.67
工程机械	2.24	3.88	3.82	2.14
整车	2.13	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688012.SH	中微公司	9.58	电子	连续重仓9期	-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
688200.SH	华峰测控	9.35	电子	连续重仓9期	-47.53	-41.11	185.3	26.14	81.33	18.69	37.71	25.52
002475.SZ	立讯精密	6.25	电子	连续重仓9期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
300661.SZ	圣邦股份	5.9	电子	连续重仓9期	-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37
300750.SZ	宁德时代	4.65	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
002179.SZ	中航光电	4.54	国防军工	连续重仓9期	-30.3	-18.55	50.54	4.2	-40.97	19.26	8.81	6.77
688361.SH	中科飞测	4.23	电子		-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
688037.SH	芯源微	4.08	电子	连续重仓5期	-39.41	-41.11	1254.7	31.61	-55.23	103.51	58.32	43.49
603986.SH	兆易创新	3.4	电子	连续重仓5期	-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300308.SZ	中际旭创	1.89	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
600426.SH	华鲁恒升	1.59	基础化工	连续重仓9期	6.49	-26.22	13.58	1.49	26.25	21.28	10.26	6.37
000951.SZ	中国重汽	1.52	汽车	连续重仓9期	5.33	-8.77	12.6	1.43	28.77	4.65	12.33	9.43
688147.SH	微导纳米	1.49	电子		-56.37	-41.11	481.08	25.7	-65.59	61.64	21.26	17.22
002851.SZ	麦格米特	1.35	电力设备及新能源	连续重仓3期	-44.19	-28.69	634.94	10.84	-24.02	187.16	94.03	57.58
603596.SH	伯特利	1.18	汽车	连续重仓9期	7.17	-8.77	17.05	2.85	12.16	12.0	14.16	9.49
603129.SH	春风动力	1.14	汽车		13.76	-8.77	23.33	5.33	-1.52	32.82	17.68	12.64
601689.SH	拓普集团	1.06	汽车	连续重仓9期	-20.65	-8.77	35.46	4.13	-11.71	12.35	11.42	7.64
002850.SZ	科达利	1.0	机械	连续重仓5期	-17.81	-22.85	29.49	4.18	21.64	21.81	20.77	13.61
600309.SH	万华化学	0.95	基础化工	连续重仓9期	-1.17	-26.22	16.27	1.99	49.96	23.61	11.72	7.67
605117.SH	德业股份	0.94	电力设备及新能源		-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	88.99	-23.92
交易收益		0.52
电子	48.43	-16.85	-34.8	-35.72
电力设备及新能源	11.99	-3.38	-28.2	-21.5
汽车	7.73	-0.15	-1.99	-5.86
机械	5.68	-1.26	-22.15	-19.0
国防军工	4.55	-1.26	-27.77	-18.84
基础化工	3.58	-0.13	-3.64	-18.2
通信	2.56	-0.86	-33.71	-33.35
有色金属	2.42	-0.53	-21.87	-8.41
医药	0.96	0.14	14.49	8.34
计算机	0.72	-0.05	-7.59	-13.46
钢铁	0.36	-0.1	-26.18	-1.44
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化