华宝创新优选混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：000601.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏成长基金经理：张金涛

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-6.98%（57.80%）	-8.37%（57.80%）	-40.48%（22.02%）	35.51%（19.72%）	-0.24（61.93%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-5.61%（22.48%）	-77.68%（22.48%）	-7.58%（29.82%）	38.94%（36.24%）	-2.00（16.97%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-16.68%（16.51%）	-88.11%（16.51%）	-18.43%（18.35%）	31.95%（32.57%）	-2.76（23.85%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-23.50%（12.84%）	-65.30%（12.84%）	-30.86%（18.35%）	30.39%（27.52%）	-2.15（18.35%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-27.09%（30.28%）	-46.98%（30.28%）	-40.48%（21.10%）	38.77%（25.69%）	-1.21（53.67%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-6.38%（53.21%）	-6.38%（53.21%）	-40.48%（22.02%）	33.90%（17.43%）	-0.19（60.55%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	43.63%（90.83%）	19.85%（90.83%）	-40.48%（22.48%）	31.42%（7.80%）	0.63（77.52%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	28.96%（70.18%）	8.91%（70.18%）	-40.48%（22.94%）	29.77%（6.88%）	0.30（59.17%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	24.40%（87.16%）	24.40%（87.16%）	-22.75%（40.37%）	27.36%（25.69%）	0.89（81.65%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-28.65%（22.94%）	-28.65%（22.94%）	-35.50%（13.30%）	24.11%（28.44%）	-1.19（28.90%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-10.65%（71.10%）	-10.65%（71.10%）	-23.40%（57.34%）	16.14%（25.23%）	-0.66（75.23%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-12.02%（5.05%）	-12.02%（5.05%）	-26.05%（8.26%）	26.89%（16.51%）	-0.45（5.96%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	57.50%（91.74%）	57.50%（91.74%）	-14.60%（27.06%）	29.04%（3.21%）	1.98（78.90%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
创新药	17.28	6.31	15.32	8.18
光通信	14.51	22.84	20.99	20.24
PCB	8.36	11.36	7.26	13.97
电池环节	5.56	6.2	7.69	4.45
半导体设计	3.95	4.58	4.61	10.67
能源设备服务	0.97	3.69	7.22	6.6
汽车智能化	5.14	1.0	1.29	0.0
消费电子	2.23	1.08	1.39	0.0
通用设备	0.86	7.75	2.74	3.74
计算机设备	6.85	5.01	0.0	0.0
化学制剂	4.93	1.24	1.59	0.0
白色家电	0.88	0.0	0.0	0.0
医疗器械	1.71	0.0	0.0	1.02
游戏影视	3.44	0.0	0.0	0.0
自动化设备	2.21	0.0	0.0	2.78

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300502.SZ	新易盛	9.19	通信	连续重仓9期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
300308.SZ	中际旭创	9.05	通信	连续重仓5期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
002353.SZ	杰瑞股份	6.6	机械	连续重仓3期	-39.78	-22.85	55.7	6.85	-5.2	30.96	52.7	24.18
600183.SH	生益科技	6.43	电子	连续重仓5期	-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
688498.SH	源杰科技	3.73	电子	连续重仓3期	-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
002463.SZ	沪电股份	3.58	电子	连续重仓3期	-29.93	-41.11	68.35	18.58	61.8	46.73	49.28	34.55
603986.SH	兆易创新	3.31	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
688347.SH	华虹宏力	2.11	电子		-50.79	-41.11	1184.37	12.92	269.07	187.06	86.88	49.59
002317.SZ	众生药业	2.06	医药		5.7	3.57	71.28	5.23	200.31	44.16	12.99	14.02
688059.SH	华锐精密	2.05	机械		-43.75	-22.85	60.04	9.2	181.4	132.17	30.97	28.19
688012.SH	中微公司	2.05	电子		-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
300750.SZ	宁德时代	2.0	电力设备及新能源	连续重仓7期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
688072.SH	拓荆科技	1.98	电子		-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
688700.SH	东威科技	1.77	机械		-49.49	-22.85	179.95	14.21	216.52	243.82	119.71	76.2
688796.SH		1.71	医药		-24.42	3.57	168.31	21.43	177.05	40.87	64.09	49.79
688610.SH	埃科光电	1.69	电子		-58.67	-41.11	228.03	11.54	170.36	119.95	89.63	60.45
300814.SZ	中富电路	1.57	电子		-48.41	-41.11	1028.54	23.9	73.41	287.17	185.1	95.45
002422.SZ	科伦药业	1.56	医药		11.32	3.57	39.0	2.58	-14.39	8.43	8.83	7.64
300604.SZ	长川科技	1.55	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
688008.SH	澜起科技	1.51	电子		-41.74	-41.11	148.09	18.17	55.43	24.94	26.42	21.83

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.23	-27.01
交易收益		1.26
电子	35.85	-13.36	-37.27	-35.72
通信	20.24	-7.92	-39.13	-33.35
机械	15.49	-4.09	-26.42	-19.0
医药	11.49	-0.02	-0.17	8.34
电力设备及新能源	3.05	-0.89	-29.23	-21.5
有色金属	2.39	-0.9	-37.49	-8.41
基础化工	1.41	-0.66	-46.62	-18.2
计算机	1.3	-0.44	-33.68	-13.46
消费者服务	0.01	0.0	3.01	10.09
汽车	0.0	-0.0	-19.59	-5.86
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化