建信改革红利股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：000592.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：陶灿

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-22.22%（33.76%）	-26.20%（33.76%）	-50.99%（29.91%）	44.75%（33.55%）	-0.59（36.32%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-7.63%（37.61%）	-87.31%（37.61%）	-11.35%（39.10%）	51.81%（47.22%）	-1.69（28.23%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-20.26%（32.05%）	-92.87%（32.05%）	-23.47%（33.12%）	38.61%（52.99%）	-2.41（30.75%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-24.71%（27.56%）	-67.43%（27.56%）	-36.54%（31.84%）	37.71%（47.01%）	-1.79（23.77%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-35.50%（36.11%）	-58.55%（36.11%）	-50.99%（27.78%）	52.15%（28.63%）	-1.12（48.08%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-11.35%（50.43%）	-11.35%（50.43%）	-50.99%（29.91%）	42.69%（30.56%）	-0.27（51.92%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	11.44%（43.26%）	5.57%（43.26%）	-50.99%（30.13%）	35.82%（29.06%）	0.16（42.61%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	18.07%（52.76%）	5.73%（52.76%）	-50.99%（30.34%）	33.99%（27.35%）	0.17（50.00%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	32.52%（87.17%）	32.52%（87.17%）	-20.28%（36.96%）	29.48%（12.61%）	1.10（73.96%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-27.46%（28.08%）	-27.46%（28.08%）	-34.11%（32.42%）	25.63%（36.91%）	-1.07（34.10%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-24.26%（11.97%）	-24.26%（11.97%）	-30.65%（23.87%）	18.44%（30.18%）	-1.32（19.20%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	3.23%（58.78%）	3.23%（58.78%）	-18.61%（66.31%）	30.97%（24.62%）	0.10（56.53%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	47.17%（65.23%）	47.17%（65.23%）	-18.56%（39.96%）	27.89%（35.90%）	1.69（56.59%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	17.07	14.95	10.23	15.9
工业金属	15.49	25.71	21.47	3.12
电池环节	3.65	8.93	5.92	3.83
半导体设计	3.91	6.25	11.19	10.44
电网设备	0.03	7.44	8.13	0.46
其他专用设备	3.36	6.01	0.0	8.49
创新药	5.92	1.32	1.44	0.0
PCB	2.51	1.06	3.28	4.2
环保综合	2.99	3.06	0.0	0.55
半导体设备	0.0	0.34	0.37	18.67
汽车智能化	4.53	0.0	0.0	0.0
储能	0.0	0.0	0.0	1.84
半导体封测	0.0	0.0	0.0	0.0
航空航天兵装	3.56	3.58	0.0	0.0
光伏	0.0	0.91	4.78	0.51

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	7.91	通信	连续重仓9期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688630.SH	芯碁微装	6.65	电子		-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56
688808.SH		4.59	机械		-28.81	-22.85	872.63	81.29
300502.SZ	新易盛	4.37	通信	连续重仓9期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
688368.SH	晶丰明源	4.12	电子		-51.06	-41.11	557.83	9.02	704.85	981.0	244.69	131.12
300567.SZ	精测电子	4.03	机械		-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
600487.SH	亨通光电	3.63	通信		-52.15	-42.7	83.52	8.5	51.0	126.52	29.56	15.39
688120.SH	华海清科	3.55	电子		-36.69	-41.11	145.22	21.03	4.14	23.23	19.32	14.78
688082.SH	盛美上海	3.43	电子		-45.38	-41.11	166.27	15.15	20.15	11.45	11.92	8.72
002384.SZ	东山精密	3.42	电子	连续重仓3期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
688041.SH	海光信息	3.36	电子	连续重仓2期	-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
688521.SH	芯原股份	2.95	电子	连续重仓2期	-66.38	-41.11		62.02	-28.96	150.5	37.0	30.08
300666.SZ	江丰电子	2.91	电子		-54.6	-41.11	184.27	14.56	59.84	18.7	27.48	22.33
002409.SZ	雅克科技	2.67	电子		-57.81	-41.11	106.13	13.43	18.7	33.34	16.81	12.46
688037.SH	芯源微	2.66	电子		-39.41	-41.11	1254.7	31.61	-55.23	103.51	58.32	43.49
688361.SH	中科飞测	2.62	电子		-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
688388.SH	嘉元科技	2.49	电子		-47.59	-41.11	189.67	3.6	515.48	441.17	147.35	76.58
300604.SZ	长川科技	2.49	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
601208.SH	东材科技	2.48	基础化工	连续重仓3期	-44.65	-26.22	187.99	11.75	92.32	156.21	83.03	54.36
300054.SZ	鼎龙股份	2.44	基础化工	连续重仓3期	-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.84	-36.76
交易收益		-0.29
电子	53.76	-21.76	-40.47	-35.72
通信	15.9	-6.66	-41.85	-33.35
机械	13.04	-4.28	-32.86	-19.0
基础化工	5.79	-2.02	-34.83	-18.2
电力设备及新能源	3.22	-0.88	-27.46	-21.5
有色金属	3.12	-0.88	-28.17	-8.41
医药	0.01	0.0	2.99	8.34
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化