华夏优势增长混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：000021.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：郑晓辉

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-14.46%（35.07%）	-17.21%（35.07%）	-47.47%（58.26%）	40.93%（73.33%）	-0.42（30.87%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-7.04%（59.57%）	-84.99%（59.57%）	-14.99%（46.23%）	78.31%（35.80%）	-1.09（59.59%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-17.76%（58.84%）	-89.79%（58.84%）	-24.80%（47.83%）	56.23%（43.04%）	-1.60（50.65%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-24.39%（47.25%）	-66.87%（47.25%）	-38.48%（44.35%）	43.43%（55.07%）	-1.54（42.32%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-26.69%（60.00%）	-46.39%（60.00%）	-47.47%（57.68%）	48.38%（65.07%）	-0.96（60.43%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-14.13%（31.45%）	-14.13%（31.45%）	-47.47%（58.26%）	37.87%（75.51%）	-0.37（28.70%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	16.18%（24.03%）	7.78%（24.03%）	-47.47%（58.55%）	31.13%（86.67%）	0.25（26.87%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	18.86%（22.60%）	5.97%（22.60%）	-47.47%（58.70%）	30.13%（84.49%）	0.20（25.48%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	12.79%（50.94%）	12.79%（50.94%）	-21.54%（40.08%）	25.38%（45.72%）	0.50（49.77%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-28.29%（34.05%）	-28.29%（34.05%）	-33.45%（52.93%）	23.10%（71.55%）	-1.22（16.93%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-13.43%（47.59%）	-13.43%（47.59%）	-23.03%（74.41%）	14.79%（85.31%）	-0.91（28.45%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	5.42%（41.07%）	5.42%（41.07%）	-21.20%（57.02%）	28.83%（63.52%）	0.19（41.86%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	38.53%（34.42%）	38.53%（34.42%）	-12.71%（97.54%）	21.51%（95.94%）	1.79（63.66%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设备	9.34	10.36	11.6	26.61
航空航天兵装	7.83	6.52	7.29	1.33
半导体设计	5.93	8.98	9.4	20.14
电池环节	5.53	3.83	4.04	3.75
创新药	4.46	4.85	4.94	1.92
光通信	2.18	4.46	4.7	10.41
PCB	4.44	3.45	3.6	5.05
消费电子	4.31	3.36	2.61	2.41
电网设备	2.69	3.56	2.97	1.47
工业金属	2.65	3.23	2.93	0.74
工业软件	3.33	1.35	1.11	0.0
汽车智能化	3.22	3.61	1.11	0.7
光伏	1.84	1.1	1.15	0.0
风电	2.09	0.83	0.87	0.59
医疗器械	0.22	0.95	0.99	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688120.SH	华海清科	7.13	电子	连续重仓9期	-36.69	-41.11	145.22	21.03	4.14	23.23	19.32	14.78
300308.SZ	中际旭创	5.65	通信	连续重仓5期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
002371.SZ	北方华创	5.24	电子	连续重仓9期	-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
688347.SH	华虹宏力	4.29	电子	连续重仓5期	-50.79	-41.11	1184.37	12.92	269.07	187.06	86.88	49.59
688256.SH	寒武纪	3.41	电子	连续重仓3期	-41.58	-41.11	368.97	81.91	198.61	219.02	162.09	104.82
603986.SH	兆易创新	3.22	电子	连续重仓5期	-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
688012.SH	中微公司	3.18	电子	连续重仓9期	-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
688981.SH	中芯国际	3.04	电子	连续重仓5期	-34.45	-41.11	269.47	7.14	65.56	11.66	21.15	14.72
300750.SZ	宁德时代	3.02	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
688361.SH	中科飞测	2.87	电子	连续重仓3期	-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
688041.SH	海光信息	2.87	电子	连续重仓5期	-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
688072.SH	拓荆科技	2.82	电子	连续重仓3期	-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
300502.SZ	新易盛	2.72	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
002475.SZ	立讯精密	2.41	电子	连续重仓9期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
688037.SH	芯源微	2.02	电子		-39.41	-41.11	1254.7	31.61	-55.23	103.51	58.32	43.49
688498.SH	源杰科技	1.7	电子		-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
002916.SZ	深南电路	1.51	电子	连续重仓4期	-38.2	-41.11	85.82	18.95	85.18	73.72	49.34	33.9
688008.SH	澜起科技	1.21	电子		-41.74	-41.11	148.09	18.17	55.43	24.94	26.42	21.83
300661.SZ	圣邦股份	1.16	电子		-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37
300394.SZ	天孚通信	1.12	通信		-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.11	-30.65
交易收益		-1.51
电子	61.15	-21.49	-35.14	-35.72
通信	10.41	-3.85	-37.0	-33.35
电力设备及新能源	5.55	-1.48	-26.71	-21.5
基础化工	4.43	-1.52	-34.35	-18.2
有色金属	2.13	-0.38	-17.64	-8.41
医药	1.93	0.12	6.34	8.34
国防军工	1.33	-0.38	-28.71	-18.84
汽车	1.06	-0.29	-27.88	-5.86
食品饮料	0.89	0.07	8.05	6.18
机械	0.63	-0.15	-23.83	-19.0
非银行金融	0.46	0.02	3.98	-2.06
房地产	0.43	0.09	20.93	6.18
农林牧渔	0.37	0.06	17.52	15.44
轻工制造	0.34	0.04	11.88	-1.11
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化